Faktor otkupljuje s diskontom od Klijenta mjenicu danu od Dužnika kao instrument plaćanja. Mjenica mora biti indosirana na Faktora od strane Klijenta kako bi Faktor imao regresno pravo naplate prem Klijentu u slučaju neplaćanja od strane Dužnika.
Iako je još do prije nekoliko godina bio praktički nepoznata financijska usluga na domaćem tržištu, faktoring postaje jedna od najpropulzivnijih dijelova financijske industrije.
U nelikvidnom sustavu s vrlo konzervativnim bankama, dormantnim tržištem kapitala i nepostojećim tržištem rizičnog kapitala, faktoring postaje sve češći izvor financiranja.
Ovaj oblik financiranja temelji se na otkupu potraživanja na način da Faktor isplati avans vjerovniku temeljem otkupljenog potraživanja od dužnika.
Po naplati od dužnika Faktor isplaćuje cijeli iznos potraživanja vjerovniku umanjen za kamatu i naknadu obračunatu na otkup.